El 23 de mayo de 1904, mediante la ley 52 de ese año, el gobierno nacional autorizó la construcción del Teatro Nacional y del Palacio de Gobierno. El encargado de diseñar ambas estructuras fue el arquitecto italiano Genaro Ruggieri. La primera casa de las artes panameñas se inauguró el 1 de Octubre de 1908, coincidiendo con la toma de posesión de Don José Domingo de Obaldía como Presidente de la República.
